Как рассчитывается индекс РТС

Технический индекс "PTC-Интерфакс".

Технический индекс "PTC-Интерфакс" рассчитывается в течение торговой сессии (с 11:00 до 18:00) один раз в минуту. Архивируются значения индекса на моменты открытия и закрытия торговой сессии, а также максимальные и минимальные значения для каждой торговой сессии.

Расчет индекса

Индекс на расчетное время (It) рассчитывается как отношение суммарной рыночной капитализации акций (MCt), включенных в список для расчета индекса, к суммарной рыночной капитализации этих же акций на начальную дату (MC1), умноженное на значение индекса на начальную дату (I1):

Pit = Pit-1

MCt - сумма рыночных капитализаций акций на текущее время:

где Qi - количество акций соответствующего наименования, выпущенных эмитентом на текущую дату,
Pti - цена i-той акции на расчетное время t,
N - число наименований акций в списке, по которому рассчитывается индекс

Список для расчета индекса

Список для расчета индекса соответствует списку акций категории "А" торговой системы РТС. Новые акции включаются в список только после того, как в РТС появятся по ним котировки на продажу.

Начальные значения индекса

Начальная дата: 31 Декабря 1997 года 18:00

Начальное значение индекса: I1= 396.858

Начальное значение капитализации MC1= $72091258694

Определение цены i-той акции Pi.

Цена i-той акции рассчитывается по формулам:

  1. Если Pbidit и Paskit существуют и если
    , то:
  2. Если Pbidit существует, а Paskit отсутствует или если Pbidit существует, а
    , то:
    Pit = Pbidit
  3. Если Pbidit отсутствует, то:
    Pit = Lastbidit
LastPbidit - последняя зафиксированная цена лучшего предложения на покупку,
Pbidit (Paskit) - лучшая котировка i-той акции на покупку (продажу) на момент времени t

Валюта

Все цены указаны в долларах США. Если оператор устанавливает цену в рублях, то при расчете средневзвешенной цены она пересчитывается в доллары США по курсу Центрального Банка Российской Федерации на соответствующий день.

Изменения в списке акций

При изменении списка акций на момент времени t индекс рассчитывается с использованием капитализации (МС*t) по новому списку. Для предотвращения скачка, обусловленного расчетами по новому списку, производится расчет капитализации (МС*t-1) по новому списку на предыдущий момент времени. Значение МС*t-1 используется в дальнейшем в качестве начальной капитализации (MC1). В качестве начального значения индекса (I*1) используется предыдущее значение индекса (It-1).


Меню раздела
  • Финансовый анализ
  • Профессиональные организации
  • Программа подготовки финансового аналитика
  • Необходимисть финансового анализа
  • Определение характеристик ценных бумаг
  • Выявление неверно оцененных бумаг
  • Получение доходов выше среднего уровня
  • Финансовый анализ и эффективность рынка
  • Необходимая квалификация
  • Оценка инвестиционных схем
  • Неверная оценка риска
  • Недооценка трансакционных издержек
  • Неверная оценка дивидендов
  • Неработающие системы
  • Некорректная подгонка
  • Сравнение с неэффективными системами
  • Ошибочные визуальные сравнения
  • Предвзятость последующего выбора
  • Неудачные попытки использования "данных не из образца"
  • Технический анализ
  • Инерционные и противоположно направленные стратегии
  • Стратегии скользящей средней и разрыва линии рынка
  • Нижний предел
  • Как рассчитывается индекс РТС
  • Индекс "РТС1-Интерфакс"
  • Технический индекс "PTC-Интерфакс"
  • Сводный индекс "РТС-Интерфакс": основные принципы
  • Методика определения фондового индекса "РТС-Интерфакс"
  • Фундаментальный анализ
  • Прогнозирование в направлениях сверху-вниз и снизу-вверх
  • Вероятностное прогнозирование
  • Эконометрические модели
  • Анализ финансового отчета
  • Рекомендации аналитиков и курсы акций
  • Внимание аналитиков и доходность акций
  • Приложение к техническому анализу
  • Графики
  • Скользящие средние
  • Показатели относительной силы
  • Противоположное мнение


  • Основное меню Rambler's Top100 counter.list.ru
  • Основное
  • Финансовый анализ
  • Облигации
  • Фьючерсы
  • Опционы
  • Акции
  • Векселя
  • Управление портфелем
  • Словарь инвестора (рус.)
  • Словарь инвестора (eng.)
  • Законодательство
  • Форум "Инвестиции в ценные бумаги"
  • Анализ